Balancer: O que é e como funciona

Esta revisão analisará o Balancer, um gerenciador de portfólio automatizado e plataforma de negociação para usuários de criptomoedas. Em particular, examinaremos os produtos e características da exchange descentralizada, bem como discutiremos seus pools de liquidez, token de utilidade nativa e segurança.

Introdução

Balancer é uma plataforma de câmbio descentralizada (DEX) e uma das principais fabricantes de mercado automatizada (AMM) do setor cripto.

Depois de estar em desenvolvimento desde 2018, a Balancer foi lançada em março de 2020 e rapidamente subiu à vanguarda do espaço de criptomoedas.

O Balancer rapidamente se estabeleceu como uma das principais plataformas DEX em termos de volume de negociação e valor bloqueado, entre outras métricas.

O protocolo descentralizado é construído sobre a blockchain Ethereum e oferece uma alternativa aberta e acessível para trocas centralizadas. Em particular, a Balancer permite que qualquer pessoa negocie ativos Ether e ERC-20 em um ambiente sem confiança e sem permissão.

Além disso, balancer, como muitos outros aplicativos atuais de finanças descentralizadas (DeFi), tem seu próprio token de utilidade nativa (BAL), apelidado de token Balancer.

Em particular, o protocolo orientado pela comunidade oferece aos seus usuários:

• A chance de gerar ganhos através do uso de seu token (BAL), que lhes permite contribuir para pools de liquidez personalizados;
• Um gerente de portfólio ponderado de auto-equilíbrio;
• Sensor de preços que permite a troca descentralizada de tokens;
• Um provedor de liquidez;
• Gerenciamento automático de tokens na blockchain Ethereum e outros sistemas compatíveis com eVM.

Por que as pessoas usam Balancer?

A Balancer tem mais de US$ 3,4 bilhões em liquidez e mais de 17.500 provedores de liquidez (LP), sem mencionar que esses LPs fizeram mais de US$ 70 milhões em taxas de coleta. Notavelmente, as pessoas usam o Balancer porque ele oferece várias integrações críticas em seu protocolo, como o seguinte:

• Taxas de gás reduzidas;
• Aumentar a eficiência de capital:
• Arbitragem habilitada com capital inicial de zero tokens;
• Acessibilidade a AMMs personalizadas.

Devido à sua natureza descentralizada, a Balancer está focada em atender investidores e comerciantes que desejam trocar seus ativos ou oferecer liquidez sem a necessidade de intermediários.

Em última análise, o Balancer atende a todos, incluindo tanto os Provedores de Liquidez quanto os Comerciantes.

Por exemplo:

1. Os provedores de liquidez que também são conhecidos como fabricantes de mercado se beneficiam coletando taxas de negociação, enquanto suas carteiras são regularmente reequilibradas.
2. Os comerciantes, por outro lado, têm acesso a uma troca aberta e descentralizada que nunca é fechada, permitindo que eles negociem o que quiserem, quando quiserem, por taxas competitivas.

O Balancer oferece uma série de benefícios que o distinguem da concorrência, tais como:

• O grau de liberdade e controle que proporciona aos proprietários de piscinas;

• Balancer é um dos poucos AMMs que recompensa diretamente os comerciantes pelo uso da plataforma. Os usuários obtêm tokens BAL em proporção ao preço médio do gás e à taxa de câmbio ETH/BAL atual no momento de sua transação para swaps qualificados.

• Quando os swaps são feitos através de pools para os quais oferecem liquidez, os provedores de liquidez Balancer recebem taxas, assim como a maioria dos outros AMMs. A taxa é dispersada proporcionalmente à participação dos LPs na piscina.

• Em vez de pagar um corretor para reequilibrar o pool, os pools recebem taxas quando são reequilibrados continuamente por comerciantes que fazem swaps. Além disso, pools com uma grande contagem de tokens se beneficiam de ter um grande número de pares de tokens, o que fornece mais possibilidades de ganhar taxas de negociação.

• Vários pools de ativos são suportados pela Balancer, que permite que os proprietários de pool incorporem até 8 ativos diferentes em seus pools. Os gestores de pool podem construir carteiras completas que são automaticamente reequilibradas pelos comerciantes. Uma vez que as transações não precisam ser roteados via Ether (ETH), elas são menos suscetíveis a deslizamentos para os comerciantes.

Balanceador para investidores

O Balancer permite que você invista e gerencie sua carteira como um profissional, sem o incômodo ou despesa. O protocolo amigável aos investidores lida com ativos algoritmicamente, reequilibrando rapidamente posições e ganhando taxas de negociação ao longo do tempo.

Além disso, os vários projetos de pool da Balancer permitem que mais de 25.000 investidores escolham o arranjo ideal para seus objetivos de investimento com benefícios como:

• Plug and play: Milhares de investidores individuais e institucionais utilizaram as configurações simples da carteira da Balancer.

• Maximizar os ganhos das taxas: Os pools de taxas dinâmicas usam as condições do mercado para alterar as taxas de negociação e maximizar os ganhos dos investidores.

• Flexibilidade e escolha: O Balancer permite que investidores experientes escolham a quantidade de exposição a cada ativo em sua carteira e estabeleçam curvas de preços sob medida, permitindo que eles criem um número infinito de estratégias.

• Plataforma sem permissão: Protocolos não custodiais como o Balancer permitem que os investidores gerenciem seu próprio dinheiro, em vez de depender de uma equipe centralizada ou de terceiros.

• Recompensas de token BAL: A plataforma Balancer recompensa investidores que depositam ativos em pools de liquidez incentivados com pagamentos de dividendos de mineração de liquidez de $BAL token.

• Mente de segurança: Com a segurança dos investidores em mente, os contratos inteligentes da Balancer foram rigorosamente testados para priorizar a proteção dos fundos dos investidores. A Balancer também tem um histórico de auditorias de segurança por empresas líderes, bem como uma recompensa por bugs de 1.000 ETH, que eles afirmam ser a mais alta do setor.

Balanceador para Comerciantes

Os comerciantes podem se beneficiar da negociação eficiente da Balancer, agregando liquidez crowdsourced das carteiras de investidores e utilizando seu Smart Order Router para descobrir o melhor preço disponível para eles negociarem. Troque qualquer combinação de tokens ERC-20 sem a necessidade de autorização e com simplicidade.

O Balancer Protocol é um mercado financeiro aberto que permite que os comerciantes transagem em tempo real, mantendo a segurança. Os usuários podem negociar imediatamente sem quaisquer restrições ou a necessidade de criar uma conta ou obter a permissão de qualquer pessoa para fazê-lo.

Além da capacidade de negociar milhares de pares de tokens a uma velocidade relâmpago e aos melhores preços possíveis, o mercado de cripto líquido descentralizado oferece outros benefícios, como:

• Sem Gás: Na nova interface de negociação Balancer-Gnosis-Protocol (CowSwap) da plataforma, você pode aproveitar as negociações de assinatura gratuita (não é necessário gás), proteção MEV e as melhores taxas nas exchanges DeFi.

• Proteção MEV: O Valor Extraível miner (MEV) é protegido de traders no Balancer, o que resultaria em aumento das taxas de gás e deslizamento de preço extra para os comerciantes DEX se não fosse protegido.

• Eficiência do cofre balanceador: O Balancer permite que os comerciantes mantenham um saldo de token dentro do protocolo, para que as negociações possam ser executadas sem sair do cofre Balancer, que é ideal para comerciantes de alta frequência, uma vez que reduz o custo do gás.

• +$3,4 bilhões em liquidez: Negociações de qualquer tamanho na rede principal do Ethereum, Arbitrum ou Polygon podem ter certeza de que serão precificadas competitivamente graças à liquidez do mercado do Balancer.

• Os fundos de controle do usuário: Com o Balancer, os comerciantes não têm que entregar o controle de seus ativos a terceiros; os fundos de usuário estão sempre nas mãos dos próprios correntistas.
• Arbitragem de capital zero: O Flash swap permite que os comerciantes realizem negociações de arbitragem que reequilibram os pools de liquidez, ao mesmo tempo em que enviam ganhos diretamente para o trader, tudo sem gastar nenhum token na plataforma Balancer.

Baseando-se no Balancer

Usando o protocolo estável, de código aberto e sem permissão do Balancer, os usuários no espaço de criptomoedas podem desenvolver novos e criativos tipos de dapps financeiros.

Em vez de se concentrar em contabilidade de baixo nível, os desenvolvedores podem priorizar uma nova lógica AMM com mais de 50 integrações DeFi em quatro etapas.

1. Criando uma piscina inteligente;
2. Lançar um token;
3. Use dados do Balancer;
4. Use oráculos de preço.

Lógica AMM personalizável

Pools inteligentes são pools dinâmicos de liquidez cujos parâmetros podem ser alterados modificando o código do contrato inteligente. Os proprietários de piscinas podem definir quem pode participar da piscina. Além disso, o código de código aberto do Balancer permite inovar sem restrições.

Além disso, balancer V2 Smart Pools estará disponível em um futuro próximo. Vários tokens, pesos configuráveis e a capacidade de estabelecer suas próprias taxas de swap estão todos disponíveis. Você pode criar seu próprio Pool Ponderado exclusivo no Balancer V2 em apenas quatro passos simples.

Lançar um token

Para um lançamento justo e líquido, a Balancer possui no local um Pool de Bootstrapping de Liquidez (LBP), que é um Balancer Smart Pool ajustável que se destina à distribuição e descoberta de preços de novos ativos. Essencialmente, o peso de um LBP é configurado para mudar constantemente durante a venda de tokens.

Isso também oferece benefícios como:

• Livre e sem permissão;
• Capital eficiente;
• Distribuição equitativa.

Produtos-chave balanceador

A Balancer está redefinindo a noção de trocas descentralizadas, fornecendo aos usuários cinco produtos-chave para ajudá-los a tirar o máximo de sua experiência de negociação.

1. O Cofre;
2. Piscinas balancedoras;
3. Roteador de pedidos inteligentes;
4. Pomar Merkle;
5. Protocolo de Gnosis Balancer.

1. O Cofre

O componente central do Balancer é o Vault; é um contrato inteligente que armazena e controla todos os tokens em cada pool Balancer. Além de ser uma parte crucial do Balancer, o Vault também serve como o gateway através do qual a maioria das operações balancer (trocas, adesões e saídas) são realizadas.

A contabilidade e o gerenciamento de tokens são separados da lógica do pool no Vault. Os contratos de pool tornam-se mais simples, uma vez que não precisam mais gerenciar ativos; eles simplesmente precisam calcular trocas, adesões e saídas.

Esta arquitetura tem os seguintes benefícios:

• Uma variedade de projetos de piscina pode ser acomodada por esta arquitetura, que é agnóstica para pool math e pode trabalhar com qualquer sistema que atenda a alguns parâmetros,

• Você não precisa criar sua própria troca descentralizada;
• Qualquer pessoa que tenha um conceito inovador para um sistema de negociação pode criar um pool personalizado sob medida que esteja diretamente conectado à liquidez atual da Balancer.

Trocas de lotes eficientes em gás

A negociação multi-hop (A->B->C) pode se tornar cara em outras exchanges descentralizadas quando a contabilidade de tokens é combinada com a lógica do pool, uma vez que os tokens ERC20 devem ser transferidos a cada salto.

No entanto, o contrato da Vault armazena todos os tokens, dando ao Balancer uma vantagem; permite uma melhor eficiência de switch, pois o Vault só transfere tokens na entrada e saída de um negócio multi-hop, economizando gás reduzindo as transferências de tokens.

Também é possível executar swaps sem transferências de token. Como o Vault pode acompanhar os saldos de endereços Ethereum arbitrários, assim como acontece com os pools, os usuários podem armazenar saldos internos no Cofre e fazer negociações de e para esses saldos.

Segurança do Cofre

O Vault mantém os saldos de pool independentes, o que é crucial para um sistema sem permissão onde qualquer pessoa pode gerar seus próprios tokens e pools. Essa independência impede que tokens malévolos ou descuidados ou piscinas personalizadas drenem dinheiro de outras piscinas.

Como resultado, mesmo que o Vault mantenha a liquidez agregada de um determinado token de numerosos pools, a profundidade dessa liquidez combinada não influencia os preços individuais do pool.

Empréstimos flash balanceador

Quando se trata de impacto de preços em uma base por pool, a liquidez consolidada no Cofre não tem efeito; no entanto, permite que o Balancer Protocol aproveite essa liquidez combinada com a emissão de Empréstimos Flash.

Os Empréstimos Flash são empréstimos não corlateralizados que devem ser devolvidos (mais juros) na mesma transação que foram obtidos. As garantias formalizadas impedem que os mutuários escapem com tokens, uma vez que tudo deve ser concluído em uma única transação.

Se os preços de dois Balancer Pools diferem, qualquer pessoa pode executar um Flash Swap. Um árbitro Flash Swap não precisa possuir nenhum dos tokens de entrada necessários para realizar um acordo. Em vez disso, o comerciante encontra o desequilíbrio, instrui o Vault a realizar a troca e os lucros.

2. Pools balanceador

Contratos inteligentes chamados pools são os elementos de construção do Protocolo Balancer, e eles determinam como os comerciantes podem trocar tokens na plataforma. A versatilidade dos Balancer Pools os diferencia de outros sistemas.

Ao contrário de outras trocas, que possuem pools com especificações predefinidas, o Balancer suporta pools de qualquer composição e matemática subjacente. Devido ao design aberto do Balancer, qualquer pessoa pode criar seu próprio tipo de pool, permitindo opções e funções de preços flexíveis.

Além disso, os Pools WeightedPool2Tokens e MetaStable fornecem funcionalidade oracle opcional, permitindo que sejam utilizados como fontes de dados de preços na cadeia.

A seguir está uma lista das muitas opções de pool disponíveis no Protocolo Balancer para várias combinações de tokens:

• Piscinas Ponderadas: Projetado para uso amplo, incluindo tokens que não necessariamente têm uma conexão de preço (por exemplo, DAI/WETH).

• Piscinas estáveis: Adequado para tokens de grafia macia com um coeficiente de correlação elevado (por exemplo, DAI/USDC/USDT).

• Piscinas MetaStable: Projetado para suportar tokens não-atrelados que preservam correlação, mas podem divergir ao longo do tempo, como o derivativo (por exemplo, stETH/WETH).

• Piscinas de bootstrapping de liquidez: Útil para alterar a liquidez de um token para outro (por exemplo, AKITA/ETH).

• Piscinas Gerenciadas: Construído para fornecer a máxima flexibilidade para gerenciar um fundo dinâmico. Incluindo mudança de peso para reequilibrar, pausar e taxas de administração. (Por exemplo, WSBDapp).

3. Roteador de pedidos inteligente

O Smart Order Router (SOR) ajuda os comerciantes do Balancer a descobrir os melhores preços. O SOR identifica as melhores negociações para um determinado conjunto de tokens de entrada e saída se isso for uma troca direta em um único pool ou uma mistura de transações viajando através de muitos pools.

O SOR aumenta em conjunto com a expansão da diversidade de Pools Balancer. Além disso, o SOR continua a crescer à medida que tipos adicionais de piscina com matemática única são introduzidos.

Como resultado, as muitas piscinas do ecossistema Balancer podem executar todas as negociações. Ao conectar e integrar-se com o SOR, qualquer pool personalizado criado no Balancer pode usar a liquidez do Balancer.

O SOR é construído para gerar um estado livre de arbitragem entre as vias que usa para adquirir o melhor preço para um comerciante. Para isso, cada caminho que o SOR toma deve oferecer o mesmo preço à vista quando o swap estiver concluído.

4. Merkle Orchard

As distribuições semanais de mineração de liquidez são reivindicadas usando o contrato MerkleOrchard. O contrato permite que os Provedores de Liquidez reivindiquem tokens do contrato.

Uma raiz Merkle dos valores de token acumulados é verificada contra essas afirmações. O que, alegando através do MerkleOrchard, economiza muito gás, especialmente quando se reivindica inúmeras semanas de recompensas e vários tokens.

Para casos de uso mais avançados, como o depósito de tokens diretamente em pools de liquidez, o contrato permite reivindicar contratos de retorno de chamada. Por fim, a comunidade Balancer é fortemente encorajada a desenvolver interfaces de usuário exclusivas que facilitem esse processo.

Qualquer usuário pode contribuir com seus tokens para o MerkleOrchard para que eles sejam reclamados. A fim de promover a mineração de liquidez em pools de interesse, a Balancer prevê que os usuários o utilizarão como um utilitário padrão para fornecer tokens ERC20 a qualquer número de receptores.

Em seu estado atual, o MerkleOrchard está sendo usado para distribuir BAL e outros tokens de várias iniciativas projetadas para incentivar a liquidez do pool no protocolo.

5. Protocolo de Gnosis balanceador

A Balancer Gnosis Partnership (BGP) é a interface de negociação padrão em app.balancer.fi.

A BGP emprega a Gnosis Solvers e o Balancer Vault para realizar negociações em lotes, e os comerciantes enviam swaps usando o Gnosis Solvers simplesmente assinando uma mensagem para iniciar uma transação sem gás.

Para proteger os comerciantes de Valor Extraívelo Miner (MEV), os solvers combinam primeiramente transações usando liquidez on-chain, permitindo que eles aproveitem a Coincidência de Desejos.

Para garantir que os comerciantes sempre recebam o melhor preço, o BGP utiliza muitas Exchanges Descentralizadas. No entanto, sua forte integração com o Balancer’s Vault permite que ele realize sofisticados negócios multi-hop com transferências mínimas de token, reduzindo substancialmente os custos de transação.

Finalmente, uma vez que o BGP agrupa transações sem gás, negociações mal sucedidas não resultam em perda de taxas.

Coincidência de Wants (CoWs) é uma ocorrência econômica na qual transações peer-to-peer são resolvidas diretamente entre os participantes sem a necessidade de um AMM, evitando deslizamentos e taxas.

Na plataforma Gnosis v2 CowSwap, os usuários podem comprar e vender tokens usando pedidos sem gás que são liquidados ponto a ponto ou em qualquer fonte de liquidez na cadeia enquanto protegem o MEV.

A economia dos usuários é realizada eliminando a exigência de um fabricante de mercado externo ou provedor de liquidez, o que significa que os custos de gás, a tolerância ao deslizamento e as taxas de protocolo podem ser reduzidos.

A seguir, algumas das vantagens do uso do BPG:

• Segurança MEV;
• Preços competitivos na cadeia;
• As transações fracassadas não incorrerão em custos de gás;
• Comércios que não usam gás;
• Gestão profissional de transações de terceiros.

Governança

O Processo de Governança balanceador permite que qualquer pessoa com poder de voto BAL vote propostas. Essencialmente, a governança do Protocolo Balancer faz escolhas sobre novos recursos e a direção que o protocolo deve evoluir. Em última análise, a governança é a autoridade final, e ninguém pode anular os resultados de uma votação.

Simplificando, o Processo de Governança Balancer segue uma ideia desde o seu início através do debate, proposta, votação e, finalmente, promulgação. Pretende-se ser um método aberto, transparente e intuitivo de avançar no desenvolvimento futuro do protocolo de forma aberta e honesta.

Os votos de governança do Balancer ocorrem no Snapshot, que é um cliente de multi-governança sem gás fora da cadeia que produz resultados facilmente verificáveis e difíceis de contestar.

Os governadores do Balancer têm autoridade para ativar e alterar as Taxas de Protocolo Regovernáveis cobradas aos comerciantes. As taxas de protocolo podem ser cobradas através de taxas de negociação e taxas de empréstimo flash e mantidas no Cofre.

Além de decidir o que acontece com as taxas, os Governadores têm autoridade para escolher como devem ser gastos para promover melhor o desenvolvimento e o desempenho do protocolo.

Token de Governança BAL

A tokenização é um recurso comum em muitos aplicativos DeFi atuais, e o Balancer não é exceção. Quando você fornece liquidez ou negociação no Protocolo Balancer, você pode ganhar o token BAL, que é utilizado para participação na governança do Protocolo Balancer.

Os titulares da BAL, também conhecidos como Governadores Balancer, são responsáveis pela votação de propostas pertinentes ao protocolo.

Taxas de Negociação

Balancer Pools são altamente personalizáveis, para que cada pool possa cobrar uma taxa diferente. O valor das taxas cobradas fica inteiramente a critério do desenvolvedor do pool, com taxas que variam de 0,0001% a 10%. Ao usar o Smart Order Router, as taxas serão sempre levadas em consideração ao determinar o preço ideal a ser oferecido.

Taxas de negociação: Uma pequena proporção de cada transação paga pelos comerciantes para pool de LPs, estabelecida pelo desenvolvedor do pool ou dinamicamente otimizada pela Gauntlet. Além disso, a governança do Balancer pode votar para implementar uma Taxa de Negociação protocolar, que é uma proporção da Taxa de Negociação.

Suponha que um pool cobra um custo de 1% e a governança institui uma taxa de protocolo de 1%; a taxa de swap global cobrada ao comerciante permanece em 1%, mas 0,99% da taxa é distribuída para os LPs do pool, e 0,01% é atribuída ao contrato de coletor de taxas de protocolo.

Nota: No lançamento, todos os custos do protocolo foram definidos como zero e podem ser alterados apenas via governança.

Taxas para empréstimos flash: Uma modesta fração dos ativos utilizados para financiar empréstimos flash do Balancer’s Vault. Esta é a taxa de protocolo; é coletado pelo protocolo e distribuído pela governança.

Comunidade balanceador

Todas as conversas e decisões balanceados são determinadas democraticamente através da votação do Balancee Snapshot. A Comunidade é composta por pessoas que se preocupam com o crescimento e o desenvolvimento do protocolo. Discussões são conduzidas sobre a Discórdia balanceador, enquanto a implementação e as mudanças políticas são debatidas no Fórum de Governança.

Você pode encontrar outras páginas da comunidade em outras plataformas de rede, como:

• Gorjeio;
• LinkedIn;
• Média;
• Github.

Segurança

Não há chaves de administração ou backdoors no Protocolo Balancer, o que o torna completamente confiável, e você não pode atualizar os pools Balancer. Os tokens que não correspondem à norma ERC-20 não são suportados pelo Balancer, apesar de estarem em uso em determinadas pools.

Além disso, a Balancer não tem controle sobre os tokens detidos nos pools Balancer; em vez disso, são contratos inteligentes. No entanto, isso não elimina os perigos inerentes associados a contratos inteligentes.

Para garantir que os tokens com falhas conhecidas não sejam utilizados em pools, os pools de direitos configuráveis (CRPs) estão em vigor. Também garante que todos os outros tokens possam interagir com o protocolo de forma segura.

Totalmente auditado

A segurança é de extrema importância para o Balancer, razão pela qual a plataforma passou por auditorias com Certora, OpenZeppelin e Trail of Bits.

Programa de recompensa de bugs

Como parte da liberação V2 dos contratos principais do Balancer, a Balancer também está operando um programa de recompensa de bugs continuamente. A gravidade de uma vulnerabilidade determinará o valor da recompensa paga no âmbito do programa de recompensa.

Neste caso, as recompensas de bugs aplicam-se aos contratos inteligentes da Balancer responsáveis por garantir fundos de protocolo na rede principal do Ethereum.

O token nativo do balanceador também está listado em exchanges de criptomoedas estabelecidas e plataformas de negociação para transações seguras como Binance, Coinbase, Bithumb, Kraken e Crypto.com, entre outros.

Hack de piscina balanceador

Ocorreu um problema que permitiu que um invasor sifão dinheiro de duas piscinas contendo tokens com taxas de transferência (às vezes referidos como tokens deflacionários).

Balancer tinha frequentemente alertado sobre as consequências imprevistas dos ERC20s com taxas de transferência em seus documentos, discórdia e outros canais. É precisamente por isso que a STA foi excluída da lista de mineração da BAL compilada.

O sistema é construído para tokens compatíveis com eRC20, e quando os tokens agem de maneiras inesperadas, consequências negativas podem ocorrer. Balancer é um sistema sem permissão, o que significa que tokens maliciosos ou defeituosos podem sempre ser introduzidos no nível do contrato.

Balanceador em resposta:

• Os tokens de taxa de transferência foram adicionados à lista negra da interface negra da interface do usuário.
• Adicionado mais documentação sobre os perigos associados à forma como esses pools operam e como os tokens que são defeituosos ou construídos maliciosamente podem possivelmente drenar fundos de um pool.
• Continua auditando e avaliando o protocolo continuamente.

Em última análise, a Balancer reembolsou os provedores de liquidez que perderam fundos e continua a oferecer recompensas por bugs.

Balancer Pros & Contras

Profissionais

• Balancer é um protocolo de fabricante de mercado totalmente descentralizado;

• Qualquer pessoa pode criar liquidez em qualquer token em particular;

• Taxas de gás reduzidas;

• AMMs personalizados;

• Um pool de multiativos balanceador permite que os proprietários de pools integrem até oito ativos diferentes em seu pool, permitindo maior diversificação;
• Usando pools de vários ativos, os gestores de pool têm a capacidade de construir portfólios abrangentes que são automaticamente reequilibrados pelos comerciantes.

Contras

• O conceito da plataforma e a conexão de outra carteira é difícil para iniciantes em cripto;

• Tokens de transferência maliciosos ainda podem ser adicionados por se trata de um DEX;

• Mais material educativo poderia ser fornecido para que os usuários saibam como usar a plataforma passo a passo.

Pensamentos finais

Finalmente, balancer é uma plataforma de câmbio descentralizada bem conhecida que está se estabelecendo como uma nova geração de interfaces de negociação de criptomoedas que acaba com contas e livros de pedidos inteiramente.

Ao contrário das trocas centralizadas, a nova fabricante de mercado automatizada oferece uma alternativa aberta e de fácil acesso. Balancer, como muitas outras plataformas AMM, negocia rotas através de qualquer pool de liquidez necessário para alcançar a melhor taxa para o cliente, o que significa que os swaps podem ser de natureza direta ou indireta.

No final, a Balancer cumpre seu objetivo de atender investidores e comerciantes que desejam trocar seus ativos ou oferecer liquidez sem depender de intermediários centralizados, e a plataforma cumpre seu objetivo.

Perguntas frequentes sobre balanceador

O que é Balancer?

Balancer é um fabricante de mercado automatizado e exchange descentralizado com base na blockchain Ethereum. A plataforma valoriza os ativos em um pool de liquidez com base em sua proporção. Adicionar ou remover a liquidez de um lado de um pool afeta a razão do pool e, portanto, o preço de cada ativo, de modo que o Balancer negocia através de qualquer pool de liquidez disponível para garantir que o usuário receba os melhores preços possíveis.

Como uso balanceador?

Existem três maneiras de participar do Balancer: negociar tokens suportados contra um outro, criar pools de liquidez para aumentar a liquidez do protocolo do balanceador ou investir em pools de liquidez pré-existentes para lucrar com as negociações.

Quais são as taxas para o uso do Balancer?

Pools balancer podem ser configurados de várias maneiras, e cada pool pode cobrar uma taxa diferente. O desenvolvedor do pool determina a estrutura da taxa, que pode variar de 0,0001 % a 10%. Ao utilizar o Smart Order Router, as taxas são sempre incluídas ao determinar os preços ideais.

O que é criptomoeda BAL?

O token Balancer (BAL) é o token oficial de utilidade nativa do Protocolo Balancer. O token é utilizado para participar da governança do Protocolo Balancer e quando você fornece liquidez ou negociação no Protocolo Balancer, você pode ganhar BAL.